隨著大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等一系列技術(shù)創(chuàng)新全面應(yīng)用于支付清算、消費(fèi)信貸、財(cái)富管理等諸多金融領(lǐng)域，金融科技成為共享金融發(fā)展的動(dòng)力和基礎(chǔ)。其中，智能投顧是人工智能和金融，特別是資產(chǎn)配置和財(cái)富管理相結(jié)合的成果，正在成為金融科技領(lǐng)域的突破點(diǎn)。在3月23日-24日召開(kāi)的全球共享金融100人論壇·湘湖峰會(huì)上，眾多業(yè)內(nèi)人士齊聚一堂，聚焦金融行業(yè)發(fā)展，共同探討金融科技、智能投顧領(lǐng)域的現(xiàn)狀及未來(lái)發(fā)展。

金融科技成共享金融發(fā)展重要推動(dòng)力

2016年被業(yè)界稱為中國(guó)金融科技的元年，中國(guó)金融業(yè)的轉(zhuǎn)型創(chuàng)新不論是在技術(shù)上還是體制上都取得了巨大進(jìn)步。全球共享金融100人論壇(以下簡(jiǎn)稱GSF100)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家楊濤認(rèn)為，中國(guó)金融科技發(fā)展最重要的驅(qū)動(dòng)力源于兩個(gè)方面：第一，來(lái)自于技術(shù)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)實(shí)體產(chǎn)業(yè)帶來(lái)網(wǎng)絡(luò)化、智能化一系列的重大挑戰(zhàn)，進(jìn)而從需求層面對(duì)金融服務(wù)的模式帶來(lái)新的要求。第二，新技術(shù)對(duì)于整個(gè)金融產(chǎn)業(yè)鏈帶來(lái)一個(gè)重構(gòu)的動(dòng)力，無(wú)論從效率、安全等各方面都提出了新的需求，推動(dòng)了中國(guó)金融科技的發(fā)展。

“從當(dāng)下看，中國(guó)是金融科技的主要受惠者，也是在全球范圍內(nèi)金融交易最活躍，支付最便利，成本最低，效率最高的國(guó)家之一。”華軟資本集團(tuán)董事長(zhǎng)王廣宇表示，金融科技要專注于為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)，金融科技與新實(shí)體企業(yè)有特別好結(jié)合的關(guān)系。

樂(lè)視金融CEO王永利則表示，“云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、移動(dòng)互聯(lián)、萬(wàn)物互聯(lián)、人工智能等正在突破傳統(tǒng)的平靜，變不可能為可能，讓越來(lái)越多的人享受到金融服務(wù)，推動(dòng)金融普惠和共享程度不斷提高，金融科技的發(fā)展成為共享金融發(fā)展最重要的推動(dòng)力。”

作為金融科技企業(yè)代表，銅板街集團(tuán)創(chuàng)始人、董事長(zhǎng)兼CEO何俊認(rèn)為：“金融是‘皮’，科技是‘毛’，科技離開(kāi)金融，本身就是無(wú)法生存的。我們要與金融機(jī)構(gòu)合作，讓金融機(jī)構(gòu)更好地與我們投資客戶銜接。”他表示，科技未來(lái)最終是服務(wù)金融、服務(wù)老百姓的。

在具體的實(shí)踐中，銅板街定位于金融科技集團(tuán)，以金融科技業(yè)務(wù)為核心，同時(shí)注重各子版塊業(yè)務(wù)獨(dú)立運(yùn)營(yíng)、協(xié)同發(fā)展。銅板街基于大數(shù)據(jù)和人工智能技術(shù)，幫助客戶畫(huà)像、研究產(chǎn)品特點(diǎn)、識(shí)別金融風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)了理財(cái)產(chǎn)品對(duì)用戶的智能化推薦，幫助用戶分散風(fēng)險(xiǎn)及財(cái)富保值增值。截止2017年3月，旗下銅板街理財(cái)累計(jì)交易人數(shù)超過(guò)370萬(wàn)，累計(jì)交易金額突破1800億元，業(yè)務(wù)規(guī)模穩(wěn)居行業(yè)前列。

智能投顧井噴式發(fā)展 距完全智能還有距離

大成基金首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家姚余棟指出，普惠金融不應(yīng)僅限于貸款、開(kāi)戶或支付，中國(guó)普通家庭的財(cái)富管理也應(yīng)當(dāng)是普惠金融的重要內(nèi)容之一。“對(duì)老百姓來(lái)說(shuō)，高凈值人群往往雇傭一些金融機(jī)構(gòu)，這很難擴(kuò)大到普通老百姓，大部分家庭有財(cái)產(chǎn)配置的需求，而銀行也沒(méi)法照顧到那么多人群，比較有希望的解決方案是智能投顧。”

珠海盈米財(cái)富管理有限公司副總裁孟巖持同樣觀點(diǎn)，“在中國(guó)傾向于把智能投顧四個(gè)詞分成智能+投+顧，很多人在做都是投的部分，但有一點(diǎn)可能在中國(guó)其實(shí)更需要是顧的部分，如何讓大家理解資產(chǎn)配置的價(jià)值，如何讓大家理解投資這件事情。”

事實(shí)上，由于資產(chǎn)配置不合理，在中國(guó)散戶投資人大部分是虧損的。PINTEC集團(tuán)璇璣公司CEO鄭毓棟認(rèn)為原因有兩個(gè)：投資人有行為的偏差以及人工投顧在長(zhǎng)期上有利益和客戶不一致的導(dǎo)向。因此，將人工智能與顧投結(jié)合勢(shì)在必行。

乾道金融總裁趙靖?jìng)ネ瑯颖硎?，智能投顧憑借其低成本、定制化、邊界化的優(yōu)勢(shì)，讓普通投資者得以享受平等的金融服務(wù)，中國(guó)市場(chǎng)長(zhǎng)期以來(lái)缺乏投顧服務(wù)的現(xiàn)狀有可能會(huì)被改變，這是智能投顧最大的價(jià)值。

如何判定智能顧投，財(cái)鯨創(chuàng)始人兼CEO葉鑫認(rèn)為主要從兩點(diǎn)來(lái)考慮，一是是否用算法或者模型部分或全部代替了部分人工的工作；另外，在服務(wù)交互的過(guò)程中，有沒(méi)有用到一些低成本的方式。

然而，將智能與投顧結(jié)合，價(jià)值和效果到底如何？ “價(jià)值一定是有的，但是它價(jià)值是不是大到說(shuō)必須。我們能夠讓機(jī)器解決一些人工事情，體驗(yàn)做的更好，但是它離大家理解的智能還有一些距離。”上海氪信信息技術(shù)有限公司CEO朱明杰認(rèn)為，目前智能顧投還沒(méi)有革命性的顛覆性，離完全智能還有一定距離。

綜合來(lái)看，受益于國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)?shù)母邼B透率、傳統(tǒng)理財(cái)市場(chǎng)服務(wù)的空白、居民強(qiáng)大的理財(cái)需求等因素，智能投顧在中國(guó)呈現(xiàn)出井噴式發(fā)展態(tài)勢(shì)。但與會(huì)專家指出，智能投顧在高速發(fā)展的同時(shí)，需要加強(qiáng)監(jiān)管及引導(dǎo)，行業(yè)或正逐步擺脫野蠻生長(zhǎng)，進(jìn)入理性繁榮的時(shí)期。